Top-Käufe
Die für den Newsletter erfassten Käufe in der 25. Woche vom 15. bis 19. Juni 2020 summierten sich auf 7,64 Mio. Euro.
Davon entfielen 3,90 Mio. Euro auf Fonds, 2,69 Mio. Euro auf Anleihen und 1,04 Mio. Euro auf Aktien.
Der Kursbewegung der erstplatzierten Anleihe der RCI Banque, also der Renault-Bank, verläuft dank des Corona-Einbruchs in diesem Jahr von der groben Richtung her ähnlich wie bei Aktien-Indizes, wenn auch sehr viel gedämpfter und ein wenig phasenverschoben. Denn der Kurs brach „lediglich“ von rund 102 im Februar auf etwas unter 94 Prozent Anfang April ein. Darin zeigt sich eine krisen– und erholungsbedingt positive Korrelation von Aktien und Anleihe. Der Kurs liegt aktuell bei knapp über 99.
Der „European Specialist Investment Funds – M&G European Credit Investment Fund Class E EUR Acc“ ist im absoluten Käufe-Ranking viertplatziert. Der Fonds investiert überwiegend in Unternehmensanleihen mit Investment-Grade sowie in Staatsanleihen, die in Euro, GBP, CHF und US-Dollar notiert sind. Der Fonds erhält beim Nachhaltigkeitsrating von Morningstar drei Globen, ist also in dieser Disziplin überdurchschnittlich.
Noch besser ist der Fonds bei der ökonomischen Performance. Morningstar verleiht dem Fonds für die risikoadjustierte Rendite 5 Sterne, er gehört damit zur Spitzengruppe seiner Fondskategorie. Die Wertentwicklung im laufenden Jahr wird (bis 19.06.) mit 1,76 Prozent angegeben, die über 5 Jahre mit 1,76 Prozent pro Jahr. Die laufenden Kosten betragen derzeit 0,10 Prozent. Allerdings ist laut Morningstar eine Einmalanlage von 1 Mio. erforderlich, das Vehikel ist also nur etwas für institutionelle Anleger oder sehr vermögende Privatanleger.
Wenden wir uns noch den Aktienkäufen zu. Die Top-5-Positionen (des Aktienrankings) im Hinblick auf das Volumen sind: Novo-Nordisk; Relx; Experian; Zurich Insurance; Melexis.
In der Berichtswoche war am 18.6. auf börse.de in einem Artikel von Markus Schmidhuber zu lesen: „Novo Nordisk ist ein weitgehend unbekannter, bisweilen sogar unterschätzter Champion. Dabei agiert das pharmazeutische Unternehmen aus Dänemark in einem hochinteressanten Wachstumsmarkt, überzeugt mit einem defensiven Geschäftsmodell sowie einer positiven Kurs– und Dividendenentwicklung. Seit Jahresbeginn stehen +11% auf dem Kurszettel. Innerhalb der vergangenen zehn Jahre erzielte die Novo Nordisk-Aktie eine Performance von +338% und die aktuelle Dividendenrendite beträgt 1,94%.“
Wir berichteten vor einiger Zeit über das Unternehmen mit seinen fast 43.000 Mitarbeitern, das sich u.a. auf Medikamente im Zusammenhang mit „Diabetes“ spezialisiert hat. Die Woche beendete der Kurs der Aktie des dänischen Konzerns mit über 60 Euro, Anfang des Jahres stand man noch bei rund 52 Euro. Von 21 Analysten, die im Mai und Juni die Aktie kommentierten, bewerteten 17 mit „Buy“ und 4 mit „Hold“. Dabei wurden sowohl die Branchenaussichten als Gründe angeführt wie auch „idiosynkratische“, d.h. unternehmensspezifische Gründe, wie etwa eine neue Studie zu einer Adipositas-Therapie des Unternehmens, die sehr gut ausgefallen sei.
Zu hoffen bleibt, dass sich diese Käufe positiv auf die Performance der von firstfive erfassten Depots auswirken. Die Depots der konservativen Risikoklasse verbesserten sich über 2 Wochen leicht von 152,60 auf 153,10 Indexpunkte bzw. von minus 2,92 auf minus 2,60 Prozent bei der YTD-Performance. Die moderat dynamische Risikoklasse ging minimal von 197,46 auf 197,43 Indexpunkte zurück, entsprechend reduzierte sich der YTD-Wert von minus 4,95 auf minus 4,96 Prozent.